Conheça o magnífico ETF Vanguard com 37,6% de seu portfólio investido em Nvidia, Apple e Microsoft

Este gráfico apresenta todas as oito ações de tecnologia americanas com avaliações de US$ 1 trilhão ou mais, e seus respectivos retornos em 2024 até agora. O retorno médio do ano gira em torno de 67%. Em comparação, o S&P 500 aumentou apenas 26%. Veja por que isso é importante.

Dados NVDA por YCharts

Esses oito gigantes da tecnologia têm uma ponderação combinada de 35,9% no S&P 500, o que significa que os investidores que não os possuem estão quase certamente com um desempenho inferior ao do índice. Uma vez que temas como a inteligência artificial (IA) provavelmente continuarão a gerar fortes retornos em todo o espaço tecnológico, o mesmo cenário poderá ocorrer em 2025.

Comprar um fundo negociado em bolsa (ETF) com um elevado nível de exposição a esses líderes de mercado de biliões de dólares pode ser uma opção mais simples para os investidores em comparação com comprá-los individualmente. O ETF Vanguard Mega Cap Growth (MGK 1,36%) oferece exatamente isso: mais de um terço do valor total do seu portfólio está vinculado a apenas três dos nomes do gráfico.

Veja por que pode ser uma ótima compra para investidores de todos os níveis de experiência.

Fonte da imagem: Getty Images.

Cheio de líderes em tecnologia e IA

O ETF Vanguard Mega Cap Growth detém apenas 71 ações e 60% de sua carteira (em valor) é investida no setor de tecnologia. Isso não é uma surpresa, considerando apenas as suas três primeiras posições – Maçã, Nvidiae Microsoft – respondem por 37,6% de seu portfólio, e cada um deles está no setor de tecnologia. Essas três empresas estão entre as líderes em diferentes segmentos da corrida da IA.

A Apple pode tornar-se o maior distribuidor de IA aos consumidores através do seu software Apple Intelligence, enquanto a Nvidia é o principal fornecedor de chips de data center para desenvolvimento de IA. A Microsoft, por outro lado, fornece serviços de IA na nuvem e também construiu um assistente de IA chamado Copilot, que está impulsionando a produtividade das empresas.

Mas eles não são os únicos nomes influentes nesta indústria em rápido crescimento. Você pode reconhecer algumas outras ações populares de IA entre as 10 principais participações no ETF Vanguard:

Fonte de dados: Vanguarda. As ponderações do portfólio são precisas em 30 de novembro de 2024 e estão sujeitas a alterações.

A Amazon é a maior empresa de comércio eletrônico do mundo. Ela usa IA em seus centros de atendimento para aumentar a eficiência e até desenvolveu um assistente de compras de IA chamado Rufus para ajudar os clientes com dúvidas sobre produtos. A empresa também abriga a maior plataforma de computação em nuvem do mundo, chamada Amazon Web Services, que está tentando se tornar um fornecedor líder de infraestrutura de data center de IA, grandes modelos de linguagem (LLMs) e software de IA.

Depois, há a Meta Platforms, que construiu os LLMs de código aberto mais populares do mundo, chamados Llama. Os modelos foram baixados mais de 600 milhões de vezes, e o CEO Mark Zuckerberg acredita que o próximo modelo Llama 4 será o mais avançado do setor quando for lançado em 2025. A empresa está usando o Llama para criar novos recursos de software de IA para Facebook, Instagram e redes sociais WhatsApp.

A Tesla pode ser uma das maiores oportunidades de IA do mundo graças ao seu software para veículos autônomos, que poderia transformar a economia da empresa. A Alphabet, por outro lado, desenvolveu uma família de modelos de IA chamada Gemini e os está usando para transformar seu principal negócio de Pesquisa Google.

Broadcom, Força de vendas, Microdispositivos avançadose Redes Palo Alto são apenas algumas das outras ações de IA que os investidores encontrarão fora das 10 principais participações no ETF Vanguard.

Mas nem tudo se resume à IA, já que a gigante farmacêutica Eli Lilly e potência de pagamentos Visa são duas das primeiras posições no ETF. Também detém outros titãs não tecnológicos como Costco Atacado, McDonald’se Walt Disneyentão há alguns diversificação.

O ETF Vanguard pode ajudar os investidores a vencer o S&P 500

O ETF Vanguard Mega Cap Growth gerou um retorno anual composto de 13,3% desde a sua criação em 2007. Isso é melhor do que o retorno médio anual de 10,2% no S&P 500 no mesmo período.

A diferença de 3,1 pontos percentuais pode não parecer muito em termos de valor nominal, mas faz uma grande diferença em termos de dólares graças aos efeitos da capitalização:

Cálculos por autor.

Mas o ETF proporcionou um retorno médio anual acelerado de 16,3% ao longo da última década, graças à adopção generalizada de smartphones, computação em nuvem, software empresarial e IA, que impulsionaram um boom de lucros entre algumas das maiores empresas tecnológicas do mundo.

Dados MGK por YCharts

Isso me leva ao meu ponto final. A IA está se tornando tão transformadora que Morgan Stanley prevê que Microsoft, Amazon, Alphabet e Meta investirão um total combinado de US$ 300 bilhões no desenvolvimento da tecnologia somente em 2025. Se valer a pena, eles poderão gerar receitas várias vezes maiores nos próximos anos – mas, no curto prazo, esses gastos beneficiarão significativamente fornecedores de hardware como Nvidia e Broadcom.

No entanto, se a IA não corresponder ao hype, cada uma das empresas que mencionei poderá perder quantidades significativas do valor que criaram nos últimos anos. Isso poderia desencadear um período de fraco desempenho no S&P 500, dadas as suas elevadas ponderações no índice, mas o ETF Vanguard poderia ter um desempenho ainda pior.

Como resultado, os investidores só devem comprar este ETF como parte de uma carteira equilibrada de outros fundos e ações individuais – de preferência um que ainda não esteja altamente exposto à revolução da IA.